Musim laporan tahunan kembali hadir, dan broker yang terdaftar telah menyerahkan transkripnya. Di saat "tahun penutupan" transformasi tiga tahun Galaxy Securities, jawaban perusahaan di tahun 2019 juga cukup menarik.
Pada 28 Maret, Galaxy Securities merilis laporan tahunan 2019. Selama periode berjalan, ia merealisasikan pendapatan operasional sebesar 17,04 miliar yuan, meningkat dari tahun ke tahun sebesar 71,69%; merealisasikan laba bersih sebesar 5,228 miliar yuan, peningkatan tahun ke tahun sebesar 81,09%. Dikombinasikan dengan situasi industri, tingkat kinerjanya diharapkan dapat mencapai sepuluh besar di industri. Untuk tujuan ini, Galaxy Securities dengan murah hati mengalokasikan 1,622 miliar yuan untuk dividen tunai.
Menurut pembongkaran data laporan tahunan, transformasi manajemen kekayaan Galaxy Securities telah secara signifikan mempromosikan bisnis pialang.Pendapatan bisnis pialang mencapai 7,738 miliar yuan, meningkat 3,28% tahun-ke-tahun, menyumbang 45,41% dari total pendapatan. Tingkat pendapatan bisnis perbankan investasi dan manajemen aset terus menurun. Namun, bisnis yang dioperasikan sendiri oleh Galaxy Securities mencapai pendapatan operasional sebesar 4,096 miliar yuan pada tahun 2019, peningkatan dari tahun ke tahun sebesar 6427,76%, menjadi titik terang terbesar dalam bisnisnya.
Selain itu, perkembangan bisnis luar negeri Galaxy Securities di tahun 2019 juga cukup khas. Setelah akuisisi Galaxy-CIMB Securities selesai, jaringan bisnis Galaxy Securities di luar negeri telah mencakup 8 negara dan 1 region. Kabarnya, selain pasar Asia, Galaxy Securities juga akan memilih peluang masuk ke pasar Afrika dan Eropa Timur, dengan fokus di pasar negara maju seperti Amerika Serikat dan Eropa.
Kinerja diharapkan mencapai sepuluh besar di industri
Pada 28 Maret, Galaxy Securities merilis laporan tahunan 2019. Selama periode berjalan, ia merealisasikan pendapatan operasional sebesar 17,04 miliar yuan, meningkat dari tahun ke tahun sebesar 71,69%; merealisasikan laba bersih sebesar 5,228 miliar yuan, peningkatan tahun ke tahun sebesar 81,09%.
Menurut data induk perusahaan sekuritas yang diterbitkan oleh China Securities Association, pendapatan operasional dan laba bersih Galaxy Securities pada 2019 sama-sama menduduki peringkat kesepuluh di industri. Dilihat dari kinerja laporan tahunan perusahaan sekuritas yang terdaftar baru-baru ini, dengan mempertimbangkan bahwa Huatai Securities, CICC dan Shenwan Hongyuan belum mengungkapkan laporan tahunan mereka, Galaxy Securities diperkirakan akan memasuki sepuluh besar di industri.
Didorong oleh kinerjanya yang baik, Galaxy Securities juga dengan murah hati membagikan dividen 1,623 miliar yuan, menyumbang 31,02% dari pendapatan.Jumlah dividen tersebut menjadi yang pertama dalam tiga tahun terakhir.
Dalam perkenalannya dengan situasi operasi secara keseluruhan pada tahun 2019, Galaxy Securities menyatakan bahwa perusahaan menganut model bisnis "two-wheel drive and coordinated development", dan efek transformasi wealth management mulai terlihat, bisnis kredit terus membaik dan struktur alokasi aset bisnis investasi telah dioptimalkan. , Bisnis internasional terus maju, reformasi dan transformasi serta pengembangan telah mencapai hasil yang nyata, dan struktur pendapatan terus membaik.
Bisnis pialang: manajemen kekayaan berkembang
Untuk waktu yang lama, Galaxy Securities memiliki keunggulan yang cukup besar dalam bisnis broker. Sebagai perusahaan sekuritas dengan jumlah cabang terbesar di China, dalam beberapa tahun terakhir ini, dalam kasus banyak broker yang aktif "menyusutkan" tentakelnya, jumlah cabang Galaxy Securities tidak berkurang dibandingkan tahun lalu, dengan 493 outlet bisnis dan 36 cabang. , 5 anak perusahaan.
Galaxy Securities menyatakan bahwa perusahaan sedang mempercepat transformasi gerai bisnis sekuritas tradisional menjadi pusat manajemen kekayaan, memungkinkan perusahaan memperoleh pelanggan kelas atas di daerah maju, memanfaatkan pertumbuhan ekonomi yang cepat dan urbanisasi di daerah berkembang, dan memanfaatkan peluang bisnis di luar negeri.
Dalam hal data bisnis, selama periode pelaporan, bisnis pialang Galaxy Securities mencapai pendapatan operasional sebesar 7,738 miliar yuan, meningkat 3,28% tahun-ke-tahun, menyumbang 45,41% dari total pendapatan. Untuk perkembangan bisnis pialang yang pesat, selain perbaikan kondisi pasar, Galaxy Securities juga menghubungkannya dengan transformasi manajemen kekayaan, "model bisnis manajemen kekayaan baru perusahaan, mempromosikan transformasi manajemen kekayaan, dan pendapatan komisi perdagangan sekuritas meningkat dari tahun ke tahun."
Dalam hal pembongkaran, dalam hal bisnis broker, hingga akhir periode pelaporan, Galaxy Securities memiliki 23.000 akun institusional dan produk, dengan ukuran aset 2,51 triliun yuan, meningkat 14,38% year-on-year; volume perdagangan dana saham institusional dan produk adalah 868,4 miliar yuan (bukan Termasuk dana mata uang transaksional), peningkatan tahun-ke-tahun sebesar 21,26%; skala penjualan agensi produk keuangan adalah 112,5 miliar yuan, peningkatan tahun-ke-tahun sebesar 14%.
Dari sisi bisnis perkreditan, dengan latar belakang risiko gadai saham yang masih ada pada tahun 2019 dan pengawasan yang ketat, Galaxy Securities mengadopsi ide kerja menstabilkan skala, menyesuaikan struktur, mengendalikan risiko, dan memastikan pengembalian, terus mengoptimalkan struktur nasabah dan memperkuat risiko. pengelolaan. Pada akhir periode pelaporan, saldo perdagangan margin dan pinjaman sekuritas Galaxy Securities adalah 52,6 miliar yuan, meningkat dari tahun ke tahun sebesar 30,85%; saldo bisnis gadai saham kepemilikan adalah 27,9 miliar yuan, penurunan tahun-ke-tahun sebesar 25,40%.
Selain itu, Galaxy Futures juga memberikan banyak kontribusi bagi kinerja grup secara keseluruhan. Dalam tahap persaingan yang ketat dalam homogenitas bisnis pialang berjangka, Galaxy Futures meraih pendapatan operasional sebesar 3,522 miliar yuan, meningkat 129,81% year-on-year. Ekuitas pelanggan harian rata-rata adalah 17,076 miliar yuan, meningkat 8,97% tahun-ke-tahun; volume transaksi kumulatif adalah 6,95 triliun yuan (sepihak), meningkat 63,78% dibandingkan dengan 2018.
Bisnis perbankan investasi: Hanya satu IPO yang diselesaikan sepanjang tahun
Dibandingkan dengan bisnis pialang yang sedang booming, bisnis perbankan investasi Galaxy Securities sedikit suram. Dengan pulihnya pasar modal pada tahun 2019, bisnis perbankan investasi mencapai pendapatan operasional sebesar 423 juta yuan, penurunan tahun ke tahun sebesar 13,34%.
Secara khusus, dalam hal pembiayaan ekuitas, Galaxy Securities hanya menyelesaikan 1 proyek IPO pada tahun 2019 dan menyelesaikan 7 proyek pembiayaan kembali (termasuk pembiayaan obligasi konversi), dengan jumlah penjaminan emisi sebesar 9,037 miliar yuan; dalam pembiayaan obligasi, ia menjaminkan obligasi sebesar 570 Hanya saja, total nilai penjaminan emisi adalah 71,910 miliar yuan; dalam hal NEEQ, satu NEEQ merekomendasikan pencatatan dan lima saham NEEQ diterbitkan.
Perlu disebutkan bahwa, pada saat pasar papan inovasi sci-tech sedang berjalan lancar, jumlah proyek papan inovasi sci-tech dari Galaxy Securities sedikit tertinggal, dan saat ini tidak ada perusahaan sponsor yang berhasil terdaftar. Data terakhir menunjukkan, sebanyak 3 perusahaan inovasi ilmu pengetahuan dan teknologi di Galaxy Securities telah diterima. Diantaranya, tren registrasi kekayaan sudah berlaku dan belum masuk proses penerbitan. Dua sisanya masih dalam penyelidikan.
Namun dari sisi proyek cadangan, Galaxy Securities memiliki total 8 proyek IPO yang sedang ditinjau pada tahun 2019, 6 proyek pembiayaan kembali dalam peninjauan, dan 3 proyek restrukturisasi merger dan akuisisi yang sedang ditinjau.Penyelesaian proyek ekuitas pada tahun 2020 patut untuk dinantikan.
Bisnis manajemen aset: skala pendapatan terus menurun
Dalam hal bisnis manajemen aset, Galaxy Securities menjalankan bisnis melalui anak perusahaannya, Galaxy Jinhui. Data menunjukkan bahwa pada 2019, bisnis manajemen aset Galaxy Securities mencapai pendapatan operasional 687 juta yuan, penurunan tahun-ke-tahun sebesar 12,97%. Sehubungan dengan hal tersebut, Yinhe Securities menyatakan bahwa sebagian besar bisnis yang ada tidak diperbolehkan untuk menambah pelanggan dan timbangan baru sebelum menyelesaikan reformasi standar karena dampak dari peraturan baru manajemen aset dan kebijakan pendukung.
Dari segi skala aset yang dikelola, pada akhir tahun 2019, skala aset yang dipercayakan Galaxy Jinhui yang dikelola adalah 213,325 miliar yuan, turun 16,52% year-on-year. Diantaranya, skala bisnis manajemen aset kolektif yang dipercayakan adalah 55,183 miliar yuan, skala bisnis manajemen aset tunggal yang dipercayakan adalah 153,278 miliar yuan, dan skala bisnis manajemen aset khusus yang dipercayakan adalah 4,864 miliar yuan. Secara keseluruhan, level manajemen aktif masih perlu ditingkatkan.
Menghadapi dilema penurunan kinerja bisnis manajemen aset dalam beberapa tahun terakhir, langkah apa yang akan diambil Galaxy Securities untuk mengatasinya? Dalam laporan tahunan 2018 sebelumnya, diusulkan untuk "memperkuat konstruksi investasi dan sistem penelitian bisnis manajemen aset dan menciptakan integrasi investasi dan penelitian." Dalam prospek ini, "Transformasi strategis seputar bisnis manajemen kekayaan" telah menjadi rencana baru yang diharapkan Galaxy Jinhui untuk dilaksanakan. "Pegang reformasi produk yang ada dan promosikan transformasi dan pengembangan model bisnis manajemen aktif."
Bisnis kepemilikan: peristiwa pengabaian tidak memengaruhi kinerja
Untuk Galaxy Securities, "pengabaian" akun yang dioperasikan sendiri dari dewan inovasi sains dan teknologi pada Juli 2019 dapat dianggap sebagai acara oolong terbesar tahun ini. Namun, di bawah rebound pasar, bisnis mandiri Galaxy Securities telah menjadi titik nyala terbesar di berbagai bisnisnya.
Selama periode pelaporan, layanan Galaxy Securities yang dioperasikan sendiri dan perdagangan sekuritas lainnya mencapai pendapatan operasional 4,096 miliar yuan, meningkat 6427,76% dari tahun ke tahun. Terkait ledakan bisnis saat ini, Galaxy Securities menjelaskan terus mendorong reformasi sistematis sistem, mekanisme dan bisnis layanan kepemilikan dan perdagangan sekuritas lainnya, memperkuat investasi yang terdiversifikasi, dan memperkaya varietas investasi.
Dari perspektif jenis investasi, Galaxy Securities membagi investasi kepemilikannya menjadi investasi ekuitas, investasi pendapatan tetap, investasi derivatif, dan bisnis pembuatan pasar NEEQ. Namun, tidak diungkapkan skala dan proporsi spesifik dari investasi tersebut.
Bisnis luar negeri: Galaxy CIMB pertama kali dikonsolidasikan
Dalam self-positioning dari Galaxy Securities, dinyatakan bahwa pihaknya "berkomitmen untuk menjadi bank investasi terkemuka di pasar modal Asia dan lembaga keuangan penting secara sistemik dalam industri sekuritas", dengan fokus pada seluruh pasar modal Asia. Berdasarkan ini, secara berturut-turut telah meluncurkan pergerakan besar di pasar luar negeri dalam beberapa tahun terakhir.
Dalam hal bisnis di luar negeri, Galaxy Securities melakukan bisnis di Hong Kong melalui Galaxy International Holdings. Dipengaruhi oleh pasar saham Hong Kong, sebagian besar perusahaan pialang Cina telah mengalami penurunan komisi pialang dan pendapatan bunga, dan bisnis margin juga menciptakan lubang hitam laba. Dalam konteks ini, tingkat komisi Galaxy Holdings juga menurun sampai batas tertentu.
Namun, Galaxy International Holdings menyadari pengelolaan Galaxy CIMB Securities secara konsolidasi pada periode berjalan, yang sangat membantu kinerjanya. Selama periode pelaporan, Galaxy International Holdings mencapai pendapatan operasional sekitar RMB 1,077 miliar secara konsolidasi, meningkat 192% dari tahun ke tahun.
Pada Juni 2019, Galaxy International Holdings mengakuisisi 50% saham di bisnis sekuritas Malaysia di CIMB Group Sdn. Bhd. ("Galaxy-CIMB Holdings") untuk penyelesaian resmi. Setelah transaksi ini selesai, jaringan bisnis luar negeri Galaxy Securities mencakup 8 negara dan 1 wilayah. Selama periode pelaporan, jaringan bisnis Galaxy-CIMB Securities mencakup lebih lanjut Mauritius. Saat pasar negara berkembang seperti Asia Tenggara sedang booming, tata letak bisnis luar negeri Galaxy Securities akan menghadirkan lebih banyak sorotan.
Menurut prospek Galaxy Securities untuk tahun 2020, ekspektasinya untuk bisnis luar negeri cukup tinggi: di sekitar "One Belt and One Road", Guangdong-Hong Kong-Macao Greater Bay Area dan zona perdagangan bebas, pendirian Galaxy International Holdings, Galaxy-CIMB Securities International Pte Ltd, Galaxy Securities Cabang Hainan dan Galaxy Securities Cabang Guangdong adalah platform dasar, dengan Asia Tenggara sebagai intinya, yang mencakup arsitektur sistem bisnis internasional Asia. Di luar pasar Asia, Galaxy Securities juga akan memilih peluang untuk masuk ke pasar Afrika dan Eropa Timur, dengan fokus di pasar maju seperti Amerika Serikat dan Eropa.
Kualifikasi disetujui: inovasi bisnis terus berkembang
Sebagai perusahaan pialang mapan dengan peringkat teratas di industri, Galaxy Securities juga memiliki keunggulan dalam memperoleh kualifikasi bisnis baru. Dalam laporan tahunan 2019, Galaxy Securities mengungkapkan total 76 kualifikasi individu, 5 lebih banyak dari pada 2018.
Di tahun 2019 ini, selain memperoleh market maker batch pertama dan kualifikasi bisnis lainnya untuk bisnis berjangka treasury bond, Galaxy Securities juga memperoleh kualifikasi untuk bisnis derivatif kredit dan otoritas perdagangan untuk bisnis opsi saham.
Atas dasar ini, Galaxy Securities secara aktif melakukan inovasi bisnis derivatif kredit, memperkuat penjualan produk keuangan, dan mengadopsi berbagai langkah pengendalian risiko untuk memastikan operasi bisnis yang inovatif secara aman.
Perlu disebutkan bahwa Galaxy Securities baru-baru ini memasukkan kualifikasi untuk bisnis penasihat investasi dana di dalam tas. Ini berarti bahwa "era penasihat investasi pembeli" di mana Galaxy Securities menggunakan dana publik sebagai terobosan telah resmi datang, dan bisnis manajemen kekayaan telah mengantarkan peluang pengembangan lompatan.
Tahun terakhir: Memasuki "masa konsolidasi" pembangunan strategis
Melihat ke masa lalu, Galaxy Securities mulai menerapkan transformasi strategis tiga tahun pada tahun 2017. Dalam evaluasi diri dan positioning tahunan, Anda juga bisa melihat sekilas perubahan pemikiran transformasi bisnisnya. Dapat dilihat bahwa manajemen kekayaan selalu menjadi ide inti dari transformasi dan pengembangan Yinhe Securities, dan status bisnis internasional terus meningkat.
Pada tahun 2017, tahun awal berdirinya, Galaxy Securities memposisikan model bisnis baru "penggerak dua roda dan pengembangan terkoordinasi" sesuai dengan tujuan strategis "membangun pialang kapal induk dan membangun bank investasi modern", mendirikan pialang besar, bank investasi besar, manajemen aset utama, investasi besar dan Lembaga tersebut telah menyusun sistem, menerapkan komite bisnis, dan menyesuaikan mekanisme operasinya.
2018-tahun transformasi berikutnya, Galaxy Securities menggunakan model bisnis baru "penggerak dua roda, pengembangan terkoordinasi", perencanaan keseluruhan terpusat + pengawasan lini + manajemen hierarki "sistem manajemen baru dan mekanisme internal baru untuk membangun manajemen kekayaan, investasi dan pembiayaan, Sistem bisnis "Trinity" untuk bisnis internasional.
Pada tahun 2019-tahun penutupan, Galaxy Securities berpegang pada model bisnis "penggerak dua roda dan pengembangan terkoordinasi", efek transformasi wealth management mulai tampak, bisnis kredit terus meningkat, struktur alokasi aset bisnis investasi dioptimalkan, dan bisnis internasional mantap. Muka.
Dalam laporan tahunan 2018, Galaxy Securities pernah menyatakan bahwa 2019 adalah tahun terakhir transformasi strategis tiga tahun perusahaan, dan akan melakukan dua tugas utama: pertama, membangun lini bisnis internasional, dan secara bertahap membangun layanan sekuritas lintas batas internasional yang mencakup seluruh Asia. Sistem Kedua, memperbaiki manajemen anak perusahaan, menerapkan kebijakan rahasia sesuai prinsip same big horizontal, dan mendorong reformasi sistem manajemen anak perusahaan.
Dapat dikatakan bahwa melihat laporan tahunan 2019, kedua tugas pokok di atas telah berhasil dilaksanakan. Selain bisnis luar negeri yang berkembang pesat, tingkat manajemen di lima anak perusahaan Galaxy Securities juga terus ditingkatkan, menuju model pengembangan yang berorientasi pasar.
Setelah mengucapkan selamat tinggal pada 2019, 2020 juga disebut sebagai tahun pertama dari "masa konsolidasi" rencana pengembangan strategis lima tahun Galaxy Securities. Menantikan tahun 2020, Galaxy Securities menyatakan akan terus memperkuat sistem bisnis wealth management dan investasi dan pembiayaan, mengkonsolidasikan hasil dari masa transformasi, dan secara bertahap merealisasikan transformasi model income generation; selanjutnya membangun sistem bisnis internasional untuk meletakkan dasar yang kokoh bagi pembentukan struktur dasar bank investasi internasional.
Goldman Sachs Damociti China memiliki saham pengendali! Jumlah perusahaan sekuritas asing bertambah menjadi 5, dan persaingan untuk perusahaan sekuritas murni milik asing telah dimulai. Lokalisasi dan integrasi akan menentukan kualitas bisnis masa depan.
Industri sekuritas melihat hal yang baik lagi! Pilot terkonsolidasi diluncurkan, dan 6 broker termasuk CITIC Huatai Zhongjin terpilih! Koefisien ini diturunkan 0,2 Apakah broker tingkat kapal induk China akan datang?
Suara kegemukan! Politbiro menetapkan enam arah utama dan menentukan penerbitan obligasi negara khusus! 625 kata untuk mempromosikan ekonomi, meningkatkan tingkat defisit fiskal secara tepat, dan mengarahkan suku bunga turun
Hubungan utama pertama antara China dan dolar AS! Xi Jinping: China dan Amerika Serikat harus bersatu untuk melawan epidemi, kerja sama adalah satu-satunya pilihan yang tepat! Trump: Pengalaman China sangat mencerahkan
Kirim uang dengan lembut! Bonus akhir tahun dari pengelola dana puluhan juta ada di sini, dan 20% digunakan untuk "berburu" wajib? Dibundel dengan uang rumah pribadi ibu mertua untuk dijual, penghasilannya lebih terjamin?
Trik baru! Berpura-pura menjadi peserta magang perekrutan CICC dan CITIC, "bidang penjelajahan" terungkap, dan sebenarnya itu adalah mendirikan biro untuk mendapatkan keuntungan di sekolah. Seberapa dalam magang keuangan?
- Komisi Pengaturan Sekuritas China mengutip 20 pertanyaan dari daftar kurva Xiangcai Securities! Harbin Hi-Tech menanggapi dengan 150.000 kata, yang melibatkan kualifikasi pemegang saham dan tingkat p
- Default atau ekstensi? Rencana investasi hutang modal asuransi 500 juta telah memasuki hitungan mundur untuk penebusan! "Tidak dapat melunasi pokok hutang sekaligus", anak perusahaan Ka'bah mengajuka
- Goldman Sachs Damociti China memiliki saham pengendali! Jumlah perusahaan sekuritas asing bertambah menjadi 5, dan persaingan untuk perusahaan sekuritas murni milik asing telah dimulai. Lokalisasi da
- Epidemi tidak akan mengubah tujuan bisnis tahun ini! Laba bersih Xinhua Insurance meningkat 84%, tingkat pertumbuhan pesanan asuransi individu baru memimpin pasar, dan bancassurance juga membuat perg
- Penjualan pada dasarnya telah dilanjutkan, optimis dengan hati-hati tentang real estat! Country Garden memiliki laba bersih 60 miliar pada 2019 dan akan terus mengupayakan diversifikasi bisnis