"Melupakan sejarah industri perbankan, tidak mungkin memahami secara mendalam masa kini dan bergerak menuju masa depan dengan benar. Lebih baik China memilah-milah warisan budaya keuangan dunia yang berharga, menemukan pencapaian peradaban keuangan yang diciptakan oleh para pendahulu, dan meninjau ulang keberhasilan atau kegagalan industri keuangan serta pengalaman dan pelajaran. Sangat penting untuk mempromosikan perkembangan industri perbankan modern secara lokal. Jiang Jianqing mengatakan dalam sebuah wawancara eksklusif dengan China Business News.
Setelah mengundurkan diri sebagai ketua "Universal", Jiang Jianqing memulai jalur kearifan sejarah dan belajar dari masa lalu, mencoba memberikan makanan untuk pengembangan dan transformasi industri perbankan China dengan cara baru.
Jiang Jianqing menjelaskan kepada wartawan CBN sejarah keuangan dan sejarah perbankan di balik koin keuangan yang telah mengalami perubahan sejarah, naik turunnya lembaga keuangan yang pernah berkembang, dan para pemodal yang telah memberikan kontribusi teoritis atau praktis yang penting. Dan kisah untung-rugi reformasi perbankan di negara-negara transisi tersebut.
"Struktur keuangan China secara inheren tidak seimbang, pasar modal pendek, dan pertumbuhan ekonomi terlalu bergantung pada kredit bank. Selain itu, karena jaminan sosial yang tidak memadai, tingkat tabungan penduduk yang tinggi, dan aliran dana ke sektor perbankan, mengakibatkan pertumbuhan aset perbankan yang berlebihan. Industri perbankan China mengalami pertumbuhan kredit yang berlebihan. , Tekanan kekurangan modal, pengendalian internal risiko dan manajemen likuiditas sulit. Jika tidak dikendalikan dengan baik, risiko lokal atau sistemik dapat muncul. Ia juga mengingatkan bahwa industri perbankan China harus menyeimbangkan perkembangan dan risiko, ketahanan dan kecepatan, serta stabil dan stabil. Hanya dengan inovasi yang berdampingan, fondasi dapat bertahan lama.
Sepuluh tahun setelah krisis keuangan, masalah masih ada, dan Shi Zhizhi belajar dari masa lalu
CBN: Kami telah melihat bahwa setelah Anda pensiun dari jabatan ketua Bank Industri dan Komersial China, Anda telah secara berturut-turut menerbitkan banyak buku tentang sejarah perbankan dan sejarah keuangan. Pada bulan Juli tahun ini, Anda menerbitkan "Memories of World Finance Centennial Vicissitudes 1", dan respon sosialnya sangat baik, Anda juga memenangkan "Annual Financial Book of CBN · JP Morgan Chase". "World Finance Centennial Memory 2" juga telah diterbitkan baru-baru ini Mengapa Anda begitu tertarik dengan sejarah keuangan?
Jiang Jianqing: Dalam dua tahun terakhir ini, saya telah menerbitkan beberapa buku sejarah, seperti "Modern Chinese Foreign Banking History" yang ditulis bersama oleh saya dan Jiang Shi, dan "African Financial Pearl-A History of Standard Bank Group" yang ditulis bersama oleh Fan Bing dan Gao Wenyue.
Jilid pertama dan kedua dari "The Hundred Years of World Finance Memory" yang mulai saya tulis bertahun-tahun lalu telah diterbitkan oleh CITIC Publishing House, dan jilid ketiga juga sudah lebih dari setengahnya. Diperkirakan akan terbit pada pertengahan tahun 2019. Selain itu, saya ingin mengungkapkan bahwa "Sejarah Reformasi Saham Bank Umum Besar China" yang saya pimpin juga akan diterbitkan dalam volume pertama pada akhir Januari 2019. Jilid kedua adalah sejarah lisan dari penyelenggara dan praktisi reformasi saham, yang akan segera tersedia. Buku ini diselesaikan dalam dua tahun dengan dukungan dari para pemimpin Bank Sentral dan lima bank komersial besar. Buku ini mencatat sejarah luar biasa dari reformasi saham gabungan bank komersial milik negara China dan dengan jelas menunjukkan apa yang disebut "secara teknis "Kebangkrutan" adalah proses nirwana phoenix dan kelahiran kembali industri perbankan Cina. Buku ini adalah penghargaan untuk peringatan 40 tahun reformasi dan keterbukaan China.
Lalu mengapa saya tertarik dengan sejarah perbankan dan sejarah keuangan? Ingatlah bahwa pada 1980-an, saya adalah direktur kantor Bank Industri dan Komersial China cabang Shanghai. Setiap tahun sebelum Festival Musim Semi, saya secara rutin mengunjungi ketua dan manajer umum industri perbankan sebelum berdirinya Republik Rakyat China, para bankir berusia delapan puluh atau sembilan puluh tahun yang tampan ini. , Saya sering berbicara tentang masa lalu bank lama. Saya berusia 30-an dan tidak tahu sejarah bank itu. Mereka mendorong saya untuk membaca buku tentang sejarah perbankan, dan minat saya pada sejarah perbankan berlipat ganda.
Pada tahun 1995, ketika saya menjadi presiden Bank Koperasi Kota Shanghai, saya mengusulkan dan mendukung rekan-rekan lama dari bekas koperasi kredit untuk menulis sejarah koperasi kredit Shanghai. Kemudian, terinspirasi dengan mengunjungi Museum Bank of England, ketika saya menjadi Presiden Bank Industri dan Komersial China Cabang Shanghai, saya mengusulkan dan menerapkan Museum Bank of Shanghai.
Setelah tahun 2000, saya menjabat sebagai Ketua Bank Industri dan Komersial China. Ketika saya bertemu dengan ketua dari banyak bank multinasional, saya sering mendengar mereka berbicara tentang sejarah bank mereka. Saya sangat merasakan bahwa setiap bank sangat dipengaruhi oleh sejarah dan budayanya. Orang Cina kuno berkata bahwa naik turunnya bisa dipelajari dengan belajar dari sejarah. Mantan Perdana Menteri Inggris Winston Churchill juga mengatakan bahwa sejauh Anda bisa melihat masa lalu, Anda bisa melihat jauh ke depan. Menengok kembali sejarah bukan untuk nostalgia, sejarah adalah sejarah kontemporer, sejarah adalah ilmu yang membuat orang bijak, dan sejarah perbankan adalah ilmu yang membuat bankir waspada. Orang bijak menyukai sejarah dan pandai meringkas, hanya untuk menghindari kesalahan berulang.
Dibandingkan dengan ekonomi yang selalu berubah dan sejarah ekonomi yang relatif tidak subur, sejarah perbankan dan keuangan sangat "tidak populer". Saat ini hanya sedikit buku sejarah yang diterbitkan di China, terutama sejarah bank-bank asing, bahkan jika ada buku-buku terkait, mereka ditulis oleh beberapa bank yang sudah dikenal. Penelitian tentang sejarah perbankan asing dan sejarah keuangan kurang mendalam dan luas. Didorong oleh minat, saya mencari dan membaca banyak sejarah perbankan asing, dan memperoleh pemahaman yang lebih dalam tentang operasi bank dan risiko keuangan. Banyak kasus risiko bank dalam sejarah sebenarnya ada di mana-mana di sekitar kita. Jilid pertama dan kedua dari "Seratus Tahun Keuangan Dunia" yang saya tulis adalah esai atau catatan bacaan tentang bacaan dan pemikiran saya sendiri tentang sejarah Bank Dunia dan keuangan selama bertahun-tahun.
China Business News: Buku Anda menceritakan sejarah perbankan di balik koin finansial yang telah mengalami perubahan sejarah dengan nada santai Mengapa Anda memilih untuk menulis sejarah keuangan dari perspektif koin?
Jiang Jianqing: Saya ingat bahwa "Pahlawan Kehilangan Payung Merah Kecil" adalah artikel pertama saya dalam sejarah bank asing, cerita tentang Citibank dan Traveller Insurance Group, yang dimulai dari bab perunggu besar sejarah Citibank. Saat itu, krisis subprime mortgage sedang berkecamuk, dan pembaca menyukai sejarah bank seperti ini. Lencana peringatan bank digunakan sebagai pengantar untuk mengetahui sejarah bank. Penulisannya relatif mudah, dan cukup mudah dibaca.
Tanpa diduga, ini menambah masalah saya, dan editor kemudian meminta untuk tetap menggunakan gaya ini, yang sangat meningkatkan kesulitan dalam menulis artikel. Dalam proses penulisan, ada bab-bab tanpa sejarah, sejarah tanpa bab, sejarah dengan banyak bab, dan banyak bab dengan sedikit sejarah, yang menjadi penghambat penulisan. Meskipun banyak bank di seluruh dunia telah mengeluarkan medali untuk acara-acara besar selama periode penting perkembangan mereka sendiri, medali bank paling awal telah dikeluarkan selama lebih dari 200 tahun. Namun, tahun-tahun berlalu dan waktu berlalu, medali peringatan lama telah lama musnah di tahun-tahun yang panjang. Banyak bank penerbit tidak lagi ada dan dilupakan oleh orang-orang, tetapi logam keras telah meninggalkan kenangan yang tak terhapuskan.
Untungnya, dunia internet datar. Saya mencari dan membeli koin bersejarah ini melalui eBay, Taobao, dll. Untuk memenuhi kebutuhan menulis saya sebanyak mungkin. Saya tiba-tiba menemukan bahwa ini adalah dunia keuangan yang tidak pernah diinjakkan oleh orang-orang. Sama seperti peninggalan bambu dan kayu slip, inilah sejarah unik Bank Dunia yang dihimpun oleh koin logam. Meskipun baru berumur beberapa ratus tahun, itu tidak mempengaruhi cahayanya yang menyilaukan di era paling menarik dari industri keuangan dunia. Sejarah yang terukir pada logam membuatnya sangat berat.
China Business News: Menurut Anda, apakah ingatan berusia seabad tentang keuangan dunia memiliki referensi untuk keuangan saat ini?
Jiang Jianqing: Hegel pernah berkata bahwa satu-satunya pelajaran yang dapat dipelajari umat manusia dari sejarah adalah bahwa umat manusia tidak dapat belajar dari sejarah. Sepuluh tahun telah berlalu sejak krisis keuangan global yang lalu, namun ketimpangan ekonomi global dan struktur keuangan tidak berubah, model pembangunan belum disesuaikan, konsumsi, tabungan, investasi dan ketimpangan perdagangan masih meluas, dan leverage utang tetap tinggi. Namun, peminjam dan kreditor yang dihukum tidak mengurangi tingkat utangnya karena ketakutan dan ketakutan. Pada kuartal pertama 2018, utang global telah naik ke level tertinggi baru $ 247 triliun, dan bagiannya dalam PDB global telah meningkat hingga 318%, jauh melebihi 150%. Tingkat penjagaan. Kebijakan moneter global berupa ekspansi kredit yang berlebihan telah memperburuk ketimpangan struktur ekonomi dan harga aset, serta menjadi bom waktu bagi pecahnya krisis keuangan global berikutnya.
Selain itu, industri perbankan sedang "besar untuk gagal" dan juga sedang melawan tren, kecuali China, pangsa pasar lima bank teratas di negara ekonomi utama dunia telah meningkat hingga 50% atau bahkan lebih dari 90%. "Perbankan bayangan" yang tidak memiliki pengawasan sedang naik daun dan bergantung pada risiko.
Melihat kembali perubahan sepuluh tahun terakhir krisis keuangan global, saya merasa orang cenderung melupakan momen-momen badai di saat laut sedang tenang. Saya menulis dalam dua artikel di bursa saham di buku ini bahwa selama lebih dari 500 tahun, keuangan dunia telah mengalami tulip mania, insiden Mississippi di Prancis dan South Sea Company di Inggris Raya, jatuhnya saham Wall Street, krisis keuangan Asia dan Amerika Latin, dan krisis subprime mortgage AS. Ratusan krisis, besar dan kecil, telah mengakibatkan keruntuhan ekonomi, keresahan sosial, polarisasi antara si kaya dan si miskin, dan jatuhnya moralitas, mereka juga mengalami serangan politik yang tak terhitung jumlahnya dan pengawasan serta pemulihan yang tak terhitung jumlahnya.
Tetapi mengapa orang terus mengulangi kesalahan? Itu karena kebijakan yang salah, pengawasan yang tidak efektif, masyarakat yang tidak seimbang dan sifat manusia yang tamak. Krisis keuangan hanya menghukum dan mengoreksi ketidakseimbangan ini dengan cara yang sangat merusak. Sejarah keuangan manusia hampir merupakan sejarah krisis. Orang membenci krisis tetapi mencintai "kemakmuran". Dalam mengejar "kemakmuran" jangka pendek, mereka sering mengarah pada akhir kemakmuran. Perilaku yang menganggap diri mereka "rasional" dan "niat baik" sering kali membawa hasil Efek sebaliknya. Oleh karena itu, pentingnya tinjauan sejarah dan penelitian sejarah adalah untuk mengingatkan masyarakat agar tidak lupa. Mengambil sejarah sebagai cermin, kita bisa mengetahui naik turunnya, dan memainkan peran yang waspada.
Industri perbankan China perlu menyeimbangkan perkembangan dan risiko
China Business News: Apakah ada hubungan logis umum di antara krisis keuangan yang telah terjadi dalam siklus di seluruh dunia?
Jiang Jianqing: Perubahan keuangan dunia memiliki hubungan logis di belakangnya. Saya menulis dalam artikel "One Hundred Years of World Finance Memory 2" bahwa pada tahun 1913, seratus tahun yang lalu, Perang Dunia Pertama belum dimulai. Sebagai wakil dari kekuatan-kekuatan yang sedang berkembang, Deutsche Bank melampaui Credit Lyon Prancis dan menjadi bank terbesar di dunia. Saat itu, 20 bank teratas dunia berkumpul di Eropa dan Amerika. Amerika Serikat, yang sudah menjadi negara ekonomi dan industri terbesar di dunia, hanya menempati peringkat dua dalam peringkat bank, yang lebih rendah; sedangkan Inggris yang melemah masih didominasi oleh delapan bank besar.
Setelah Perang Dunia I, Amerika Serikat berubah dari negara pengutang menjadi negara kreditor. Selama Perang Dunia Kedua, kecuali Amerika Serikat, sebagian besar negara di dunia dirusak dan dihancurkan oleh perang. Ketika negara lain sibuk dengan rekonstruksi dan pemulihan setelah perang, Amerika Serikat mengambil kesempatan untuk menggantikan Inggris sebagai hegemon keuangan dunia. Karena perang yang berkecamuk dan kehancuran krisis, bekas Bank Diskon Jerman, Bank Danat, dan Bank Diskon Austria semuanya ditutup, bergabung atau terluka parah selama krisis keuangan dunia sekitar tahun 1930. Ditambah dengan kerapuhan yang melekat pada sistem perbankan, di antara 20 bank teratas seratus tahun yang lalu, hanya lima bank, termasuk Citibank, Societe Generale, Deutsche Bank, Lloyds Bank of the United Kingdom, dan Barclays Bank, yang masih ada.
Dari perspektif evolusi kekuatan dunia modern, perolehan dan hilangnya kekuatan industri, kekuatan ekonomi dan kekuatan finansial mengikuti urutan ini. Hukum umum kemunculan, perkembangan, kemakmuran, dan kemunduran industri keuangan global juga memberi tahu kita bahwa ketika kita melihat sejarah keuangan dunia dengan pandangan yang melebar dan jarak pandang yang lebih jauh, maka lebih mudah untuk melihat hukum logis dari evolusi dan perkembangan keuangan. Seratus tahun reinkarnasi, berlalunya tahun, dan perubahan status keuangan negara-negara besar tidak terlepas dari kekuatan politik, ekonomi dan keuangan negara asal mereka dan pasang surutnya status dan pengaruhnya dalam struktur global.
Sebagai lambang perubahan yang bertanggung jawab dan mendalam dalam lanskap ekonomi dan politik global, peringkat Bank Dunia saat ini, tren keuangan telah mulai menyebar, dan empat bank Tiongkok termasuk Bank Industri dan Komersial Tiongkok telah memasuki garis depan keuangan dunia.
Seorang bankir terkenal India memprediksikan dalam "Forum Davos" sebelum krisis subprime mortgage bahwa negara-negara Asia dapat melampaui Amerika Serikat dalam hal agregat ekonomi atau manufaktur, tetapi mereka tidak dapat melampaui Amerika Serikat dalam hal keuangan. Tapi hanya dalam waktu tiga tahun, bankir itu juga mengakui bahwa dia salah di "Davos Forum", "karena Industrial and Commercial Bank of China telah menjadi bank terbesar di dunia." Perubahan historis dalam lanskap keuangan tentu saja didasarkan pada sejarah yang tak terhindarkan dari kebangkitan kekuatan ekonomi China, dan ini juga merupakan siklus siklus dalam pembangunan masyarakat dan ekonomi manusia dalam jangka panjang. Bagaimanapun, industri keuangan adalah industri maraton, perubahan kehidupan dan perubahan mausoleum dan lembah, pasang surut, "sisa" adalah raja. Siapa yang dapat memprediksi sisa makanan dalam daftar bank global seratus tahun dari sekarang?
CBN: Apakah ada cerita menarik yang bisa Anda bagikan kepada kami?
Jiang Jianqing: Dalam buku itu, saya menceritakan kisah legendaris tentang dua cabang luar negeri Bank Industri dan Komersial China dan koin bank terkait. Bank Industri dan Komersial China cabang Madrid, yang dikenal sebagai "mutiara nenek", sungguh luar biasa. Bangunan berusia 160 tahun ini dibangun oleh Marquis of Salamanca yang terkenal, pendiri Bank Isabella II Spanyol. Bank ini bergabung dengan Bank San Fernando dan menjadi Bank Sentral Spanyol saat ini. Bangunan dan koin merekam perubahan politik, ekonomi dan keuangan Spanyol selama abad yang lalu, dan telah menjadi persimpangan sejarah antara China dan Spanyol, Bank Industri dan Komersial China, dan Bank Spanyol. Cabang London kecil lainnya yang didirikan pada era Tsar, Bank Rakyat Moskow, mempertahankan satu-satunya kapal keuangan yang tersisa di bawah Tirai Besi Perang Dingin dan melayani penyelesaian perdagangan yang lemah antara Uni Soviet dan Barat.
Bank-bank luar negeri telah menjadi garis depan tanpa bubuk mesiu, memikul beban berat yang tidak dapat ditanggung oleh lembaga keuangan. Berapa banyak rahasia yang tersembunyi di balik tirai tebal yang mungkin tidak akan pernah diketahui.
Pada bulan Agustus 2010, tepat ketika krisis keuangan global sedang berkecamuk, VTB memindahkan gedung perkantoran asli Bank Rakyat Moskow ke Bank Industri dan Komersial China cabang London. Mantan pemilik gedung, London Life Insurance yang didirikan pada 1806, telah lama diakuisisi oleh British Metropolitan Insurance Group. Setelah berjuang selama satu abad, People's Bank of Moscow akhirnya bergabung. Meskipun perang rahasia keuangan AS-Soviet terbagi menjadi menang dan kalah, para pemenang tidak akan luput dari akhir krisis keuangan.
Kisah-kisah tentang bank-bank yang sukses kurang lebih sama, dan bank-bank yang gagal memiliki cerita mereka sendiri. Risiko finansial adalah masalah "universal". Dalam 200 tahun karir Bank Nasional Austria, tagihan sembarangan telah menjadi masalah kronis, dan kebiasaan buruk meminum racun untuk memuaskan dahaga sulit diubah, diganggu oleh inflasi yang disebabkan oleh penyalahgunaan mata uang. Defisit fiskal dimonetisasi, sehingga krisis bank tunggal berkembang menjadi krisis mata uang nasional.Dalam dua krisis keuangan global terbesar di zaman modern ini, Austria menyalakan sumbu pada dua kesempatan.
Sebelum Perang Dunia II, Bank Sentral Jerman menjadi alat bagi Nazi untuk mengumpulkan uang untuk perang. Ia mengeluarkan mata uang secara sewenang-wenang, memperluas penerbitan utang nasional, dan mendorong inflasi, menghancurkan anggaran keuangan dan nilai tukar mata uang yang teratur, yang menyebabkan hiperinflasi, mata uang dan bank runtuh, dan keruntuhan fiskal Di tepi jurang, pukulan terakhir Uni Soviet dan Sekutu hanya mempercepat kehancuran Nazi Jerman.
Risiko keuangan tidak hanya terkait dengan perang dan krisis. Societe Generale, didirikan pada tahun 1864, mengalami dua kali perang dunia dan bahkan berhasil lolos dari Yunani selama krisis utang negara Eropa.Namun, transaksi ilegal seorang pedagang kecil menyebabkan bank tersebut merugi sebesar 4,82 miliar euro. Pedagang Guavier baru saja jatuh ke dalam jebakan klasik yang sama seperti menjebak penjudi perdagangan lainnya - dia mengejar kerugiannya sendiri, meningkatkan taruhannya untuk mengisi celah tersebut sampai kerugiannya begitu besar sehingga dia kehilangan kendali. Setelah itu, para eksekutif bank menoleh ke belakang dengan sedih. Setiap peringatan atau anomali, selama dapat dipahami dan dianalisis secara tepat waktu dan mendalam, masalahnya akan terungkap secepatnya.Namun, celah bodoh yang bodoh dan celah pengendalian internal yang tidak dapat dimaafkan menyebabkan Societe Generale masuk ke jurang krisis.
China Business News: Apakah perubahan keuangan dunia memiliki pencerahan untuk negara-negara dalam ekonomi transisi atau untuk industri perbankan?
Jiang Jianqing: Saya berbicara tentang beberapa kasus di buku. Generasi tua Cina akrab dengan pesawat ruang angkasa Soviet dan Gagarin, dengan Michurin dan pertanian kolektif, dengan "Bunga Plum Merah" dan "Malam di Luar Moskow", tetapi mereka sangat asing dengan bank Soviet dan Rusia.
Setelah Revolusi Soviet pada tahun 1917, setelah Kebijakan Ekonomi Baru yang singkat, Uni Soviet menerapkan sistem kredit bank tunggal yang sangat terpadu. Setelah 1959, hanya ada empat bank besar: Bank Nasional, Bank Tabungan Tenaga Kerja Nasional (Bank Tabungan), Bank Perdagangan Luar Negeri Soviet, dan Bank Investasi. Bank menjadi teller keuangan, utilitas keuangan gagal, dan tingkat pengembalian marjinal atas pinjaman menurun dari tahun ke tahun. Kontrol harga dan penawaran dengan tiket menyembunyikan realitas ekonomi kekurangan dan inflasi. Secara teori, ini berubah dari tidak mengakui keberadaan ekonomi komoditas dan hukum nilai dalam masyarakat sosialis, menjadi dengan enggan mengakui sebagian, kemudian mengakui kesalahan dan dipaksa untuk setuju. Dalam prakteknya, jangka panjang mengabaikan peran dan status keuangan, bank dianggap belum menciptakan nilai, dikecualikan dari perluasan reproduksi sosialis, dan bahkan tidak menghitung PDB yang mereka buat.
Karena Uni Soviet memukul mundur pasar keuangan, kemampuannya untuk memobilisasi dana di dalam dan luar negeri lemah, dan tidak pandai menggunakan sumber daya keuangan global untuk mengembangkan ekonomi dan mendukung internasionalisasi ekonomi, dan semakin jauh dan jauh dari perkembangan keuangan negara-negara Barat. Karena penerapan sistem keuangan yang direncanakan, bank kekurangan persaingan, menjauh dari pasar, dan tidak dapat mengoptimalkan alokasi sumber daya; pendidikan dan inovasi keuangan terbelakang, dan mereka kekurangan bakat profesional yang akrab dengan operasi keuangan yang berorientasi pasar dan internasional. Keuangan tingkat rendah pernah menjadi kekurangan pembangunan ekonomi Soviet.
Belakangan, setelah bertahun-tahun ragu, ragu, dan bereksperimen, Uni Soviet memulai reformasi dan penyesuaian perbankan ketiganya pada tahun 1987. Reformasi perbankan ini telah menimbulkan banyak kontroversi dan banyak gejala sisa. Tentu saja, reformasi bank bukanlah alasan kegagalan reformasi politik dan ekonomi Soviet, tetapi reformasi bank yang tidak memilih waktu yang tepat mungkin telah berkontribusi pada situasi yang buruk.
Dalam buku itu, saya mengutip medali perak kecil untuk peringatan 10 tahun berdirinya Bank Menazep Rusia (1988 ~ 1998) untuk menceritakan sejarah naik turunnya bank berumur pendek ini. Pendiri Mikhail Khodorkovsky memanfaatkan celah dalam periode transisi "privatisasi" untuk mendirikan kelompok industri keuangan termasuk bank besar, industri, dan minyak, dan menjadi salah satu dari tujuh oligarki keuangan di Rusia dengan jangkauan yang luas. Adapun seluruh aspek politik, ekonomi, kemasyarakatan, dan kehidupan bangsa, energinya cukup besar untuk mempengaruhi penyelenggaraan perekonomian nasional secara keseluruhan.
Reformasi keuangan awal di Uni Soviet dan Rusia, dari mengabaikan undang-undang keuangan hingga mengabaikan risiko keuangan, tampaknya berlawanan. Intinya, mereka kurang memiliki pemahaman yang mendalam tentang sifat keuangan. Rusia saat ini telah memperkuat intervensi dan bimbingan pemerintah dalam reformasi perbankan, dan sistem perbankan secara bertahap memulai jalur pembangunan yang stabil dan sehat. Namun, harga yang mahal telah dibayar dan pelajaran yang menyakitkan telah dipetik.Ini akan selalu menjadi kasus nyata dari reformasi keuangan di negara transisi.
Selain itu, dalam kisah perubahan "Tiga Besar" bank Rumania, saya mengamati transformasi keuangan negara-negara ekonomi terencana dari perspektif lain. Bank Tabungan Milik Negara Rumania, yang telah mengalami 150 tahun perubahan finansial, masih ada sampai sekarang. Dalam seratus tahun perubahan besar Rumania, terlepas dari perubahan rezim, perang yang berkecamuk, dan kehidupan yang merusak, akumulasi tabungan dan kehidupan keluarga yang damai selalu menjadi yang terakhir bagi orang Rumania. Harapan bahwa bank tabungan adalah bagian dari ingatan mereka.
Bekas bank arus utama Rumania ini masih menguasai 32,9% pangsa pasar perbankan Rumania pada tahun 1990, tetapi pada tahun 2006 pangsa pasarnya turun menjadi 4,03%. Ini adalah hasil privatisasi bank-bank Eropa Tengah dan Timur. Pada awalnya Uni Eropa menjadikan privatisasi bank sebagai prasyarat untuk bergabung dengan Uni Eropa. Namun, bank BUMN yang beroperasi kaku di bawah sistem ekonomi terencana, memiliki sistem, konsep, talenta, dan teknologi yang tidak beradaptasi dengan perubahan ekonomi pasar. Sebagian besar bank mengalami kerugian besar, dan ekuitas BUMN berpindah tangan dan menghilangkan beban. Dan ketika lembaga keuangan domestik tidak ada, transmisi kebijakan moneter independen juga mulai gagal. Selama krisis utang negara Eropa, bank induk dari bank asing meminta cabang negara-negara Eropa Tengah dan Timur untuk membatasi pinjaman, yang memperburuk situasi.
Perekonomian pasar berkembang dalam proses transisi tidak hanya berharap dapat meningkatkan efisiensi dan efektivitas bank-bank BUMN, tetapi juga berharap bank-bank BUMN dapat menggunakan kontrol makro dan memberikan efek kesejahteraan sosial. Bagaimana menyeimbangkan keduanya dan bagaimana negara berpartisipasi dalam pemerataan sistem perbankan memang merupakan suatu hal yang mendesak dan dilema.
Selain itu, 11 dari 16 negara Eropa Tengah dan Timur telah bergabung dengan Uni Eropa, dan negara-negara Eropa Tengah dan Timur sangat bergantung pada dana UE. Dari 2007 hingga 2013, dana struktural UE dan dana dari Bank Investasi Eropa ke Eropa Tengah dan Timur menyumbang 11% -25% dari rata-rata PDB tahunan negara-negara Eropa Tengah dan Timur. Dari 2014 hingga 2020, negara-negara Eropa Tengah dan Timur menerima sekitar 200 miliar euro dari dana di atas, tetapi masih Tidak dapat memenuhi kebutuhan konstruksi negara-negara Eropa Tengah dan Timur. Negara-negara Eropa Tengah dan Timur telah terbiasa dengan pinjaman kebijakan UE jangka panjang dengan suku bunga rendah, tetapi mereka tidak terbiasa atau pandai menggunakan dana komersial. Seiring dengan penurunan pendanaan Uni Eropa di masa depan, hal tersebut akan menimbulkan tantangan bagi industri keuangan di Eropa Tengah dan Timur.
China Business News: Anda telah menjabat sebagai ketua Industrial and Commercial Bank of China selama bertahun-tahun. Menurut Anda, apakah ada keteraturan dalam keberhasilan atau kegagalan bank komersial? Bagaimana situasi industri perbankan China?
Jiang Jianqing: Bank secara inheren rentan sebagai lembaga kredit yang mengoperasikan mata uang. Bank tidak hanya rentan terhadap politik eksternal, intervensi lingkungan kebijakan dan fluktuasi pasar keuangan, tetapi juga faktor-faktor seperti keputusan manajemen bank dan selera risiko, risiko ketidaksesuaian portofolio aset-kewajiban, investasi besar, dan merger dan akuisisi terkait asing dapat dibawa ke bank. Resiko besar.
Struktur keuangan Tiongkok pada dasarnya tidak seimbang, pasar modal pendek, dan pertumbuhan ekonomi terlalu bergantung pada kredit bank. Selain itu, karena jaminan sosial yang tidak memadai, tingkat tabungan penduduk tinggi, dan aliran dana ke sektor perbankan, mengakibatkan pertumbuhan aset perbankan yang berlebihan. Pertumbuhan kredit yang berlebihan di industri perbankan China, tekanan kekurangan modal, pengendalian risiko internal dan manajemen likuiditas sulit dilakukan. Jika tidak dikontrol dengan baik, risiko lokal atau sistemik dapat muncul.
Orang-orang sukses abad keuangan semuanya adalah pemain yang baik dalam menjalankan "maraton". Keseimbangan antara pengembangan dan risiko, ketahanan dan kecepatan, koeksistensi stabilitas dan inovasi, dapat bertahan selamanya.
"Keuangan inklusif" perlu memikirkan tentang bagaimana benar-benar "inklusif"
China Business News: Dalam buku baru Anda, Anda menjelaskan sejarah bank tabungan dan lembaga keuangan koperasi, yang dapat dikatakan sebagai pendahulu "keuangan inklusif". Bisakah Anda berbicara tentang pandangan Anda tentang perkembangan keuangan inklusif di masa depan?
Jiang Jianqing: Setelah pecahnya krisis keuangan global yang lalu, keuangan inklusif telah mendapat perhatian yang luas dari komunitas internasional dan telah menjadi isu penting dari Group of Twenty (G20). Keuangan inklusif yang diwakili oleh keuangan mikro dan keuangan internet telah menjadi fokus perhatian pemerintah, masyarakat dan lembaga keuangan, bahkan kombinasi keuangan inklusif dan teknologi keuangan telah menjadi outlet modal yang populer.
Namun, keuangan inklusif bukanlah konsep baru atau hal baru. Munculnya keuangan primitif memiliki tujuan "inklusif", membantu yang kurang beruntung atau tidak kaya. Pada tahap awal kapitalisme, kontradiksi sosial menjadi menonjol dan perpecahan kelas meningkat. Oleh karena itu, muncul teori sosialisme utopis dan gotong royong finansial dan kerjasama. Henry Duncan, yang dikenal sebagai bapak Bank Tabungan Inggris pada tahun 1810, mendirikan Bank Tabungan di wilayah Russwell parokinya. Koperasi kredit pertama di dunia-the German Reifeisen Credit Union lahir pada tahun 1848.
Selama lebih dari seratus tahun, Bank Raifeisen Jerman dan Eropa, Bank Umum, Rabobank, dan Squirrel Savings Bank Belanda telah menjadi makmur. Mereka telah dianggap sebagai model industri dan mempromosikan inklusi keuangan. Namun, bank tabungan dan lembaga keuangan koperasi, yang telah melewati lebih dari satu abad, banyak dikritik sebelum krisis keuangan global. Mereka percaya bahwa mereka benar-benar ketinggalan jaman, dan sistem setengah resmi dan setengah komersial serta mekanisme tanpa tekanan keuntungan tidak sejalan dengan pasar. Sistem ekonomi, dan dipertanyakan bahwa dalam masyarakat global dan masyarakat informasi yang sangat maju, tidak ada artinya menggunakan kekerabatan, geografi dan industri untuk menyelesaikan asimetri informasi. Selain itu, penerapan teknologi tinggi dan baru secara luas dalam industri perbankan semakin meningkatkan persaingan di industri perbankan, sehingga menyulitkan banyak bank tabungan mikro dan kecil dengan kandungan teknologi rendah untuk bertahan hidup, dan banyak bank tabungan nasional dan bank koperasi yang berjuang dan kesulitan keuangan.
Selama krisis keuangan, bank tabungan dan bank koperasi di banyak negara mengalami kesulitan yang parah. Menghadapi konflik antara lingkungan pasar dan sistem dan mekanisme semi-pasar, banyak lembaga yang hancur dan mati, atau berubah menjadi komersialisasi.
Melihat kembali ke China, dari puluhan tahun praktik keuangan koperasi di Republik Rakyat China, bentuk baru organisasi keuangan koperasi pedesaan yang masyarakatnya memiliki ekspektasi tinggi belum membawa hasil yang memuaskan.
Di satu sisi, beberapa keuangan koperasi dilebur dan ditransformasikan menjadi bank umum perkotaan atau bank umum desa; beberapa keuangan koperasi desa teralienasi atau bangkrut, yayasan desa mati, dan banyak koperasi reksa dana desa tutup; banyak koperasi perkreditan atau bank koperasi yang menyimpang dari prinsip sistem koperasi. , Menjadi bank umum regional. Di sisi lain, di Cina, masih ada kekurangan dana yang serius untuk melayani dan mendukung kelompok pedesaan yang kurang beruntung.
Dapatkah keuangan inklusif mengambil alih tongkat bank tabungan dan lembaga keuangan koperasi untuk mencapai "inklusivitas" sejati dan pembangunan berkelanjutan. Referensi berguna apa yang dapat diberikan oleh naik turunnya keuangan inklusif dalam sejarah untuk perkembangan keuangan inklusif saat ini? Bisakah Anda tetap berpegang teguh pada internet dan sarana teknologi baru lainnya? Ini semua adalah pertanyaan yang membutuhkan penelitian dan pemikiran mendalam.
China Business News: Buku Anda menceritakan kisah banyak pemodal. Bagaimana Anda memandang dan mengevaluasi para pemodal ini dalam sejarah keuangan?
Jiang Jianqing: Kelahiran, perkembangan dan kematian keuangan tidak dapat dipisahkan dari pemodal. Walaupun naik turunnya keuangan dan pemodal tidak terlepas dari lingkungan politik masa itu, namun juga tidak terlepas dari karakter dan kerja keras para pemodal. Menceritakan kisah para pemodal membuat sejarah keuangan yang agak membosankan tampak berdarah-darah, dan membuat perang finansial yang mendebarkan. Menyoroti faktor manusia di belakang membuat orang lebih memahami kemungkinan dan tak terhindarkan dari proses sejarah.
Buku tersebut bercerita tentang pendiri bank tabungan dan bank koperasi. Henry Duncan tidak tahan melihat pedesaan Skotlandia yang miskin dan petani yang terjebak dalam eksploitasi rentenir. Tekadnya untuk memperbaiki situasi keuangan orang miskin semakin bergerak. Suatu ketika ketika saya pergi ke Inggris, saya juga mengunjungi bank tabungan pedesaan terkecil di dunia. Menurut data, deposito empat tahun bank tabungan itu hanya £ 1.000, yang kurang dari setengah tahun gaji Newton, kepala Pencetak Uang. Bagaimanapun, ini adalah awal dari kemandirian orang miskin.
Hari ini ketika kita pergi ke Eropa, kita akan melihat tanda-tanda bank di banyak negara yang bertuliskan: Bank Raiffeisen. Meskipun tidak ada ekuitas atau hubungan lain antara bank-bank ini, nama bank koperasi lebih dari 150 tahun yang lalu masih dimiliki oleh semua orang, dan sejarah mengingat para bankir yang telah berkontribusi pada sejarah keuangan.
Izinkan saya berbagi dengan Anda kisah tentang Newton, seorang pemodal yang tidak Anda kenal. Dalam 62 tahun sejak lulus dari universitas hingga kematiannya, Newton terlibat dalam penelitian ilmiah dalam 31 tahun pertama dan terkenal di dunia; dalam 31 tahun terakhir, dia terlibat dalam pekerjaan keuangan dan kurang dikenal. Jika ilmuwan Newton diizinkan untuk melakukan evaluasi diri, dia pasti akan mengakui dan bangga menjadi direktur Royal Mint yang sukses dan kontribusinya pada sistem standar emas.
Sebelumnya, ada laporan bahwa Grup Fosun mengakuisisi bagian kantor Royal Exchange Building di London. Bangunan terkenal dalam sejarah keuangan Inggris ini pernah dikenal sebagai "pusat pusat keuangan dunia". Aturan "uang buruk mengusir uang baik" dinamai sesuai nama pribadi pendirinya, Gretchen, dan masih diingat lebih dari 450 tahun kemudian dan dikutip secara luas di bidang ekonomi, keuangan, dan sosial.
Kisah pendiri Bank Sentral AS Hamilton dan Presiden AS Jefferson lebih realistis. Keduanya sangat menentang, saling balas, dan sangat menyimpang, dan menjadi "saingan mati". Akar dari ide sosial, politik dan strategi pembangunan bangsa yang berbeda dari dua orang-Hamilton berharap untuk membangun Amerika Serikat menjadi kekuatan kapitalis berdasarkan industri yang berkembang dan perdagangan seperti Inggris, Jefferson Dia berharap pertanian akan membangun negara dan mendirikan republik demokratis berdasarkan pertanian; Hamilton menganjurkan pembentukan departemen administrasi yang sangat terpusat untuk secara efektif membatasi majelis legislatif terpilih, dan Jefferson menganjurkan peningkatan kekuasaan majelis legislatif terpilih untuk secara efektif membatasi cabang eksekutif.
Kebencian Jefferson tetap tidak terpecahkan setelah penutupan Bank Kedua Amerika Serikat, dan dia bahkan mengukir "Aku membunuh bank itu" di batu nisannya. Namun, setelah bertahun-tahun persaingan bebas tanpa bank sentral, sistem keuangan tidak meningkatkan efisiensi alokasi sumber daya seperti yang diharapkan, dan memperkuat dasar dan kondisi untuk evolusi pasar. Sejak itu, pada tahun 1913, bank sentral ketiga Amerika Serikat, Federal Reserve Bank, lahir, dan bank yang "dibunuh" oleh Jackson dibangkitkan seratus tahun kemudian.
Meskipun tirai sistem bank sentral telah diturunkan, masih ada perdebatan di kalangan akademisi tentang apakah sistem bank sentral diperlukan dan apakah penerbitan mata uang harus dimonopoli. Dengan munculnya penerbitan pribadi bitcoin dan uang elektronik, kontroversi baru telah meningkat lagi.
Belajar dari masa lalu, perkembangan keuangan modern tidak terlepas dari dukungan sejarah dan warisan budaya. Lupakan sejarah industri perbankan, tidak mungkin untuk memahami secara mendalam saat ini dan bergerak ke masa depan dengan benar. Memilah-milah warisan budaya keuangan dunia yang berharga, menemukan pencapaian peradaban keuangan yang diciptakan oleh para pendahulu, dan meninjau keberhasilan atau kegagalan keuangan, serta pengalaman dan pelajaran, sangat penting bagi China untuk mempromosikan perkembangan perbankan modern dengan lebih baik.
- Shenzhen sebenarnya sangat cocok untuk perjalanan yang buruk. 8 tempat ini memiliki lebih sedikit orang dan pemandangan yang indah, dan kuncinya adalah gratis!
- [Jangan muntah cepat] Berapa lama Anda berada di jalan pagi ini?#? Saya tidak percaya Anda bisa melampaui saya ~
- Sebuah artikel akan menunjukkan kepada Anda 48 atraksi gratis di Shenzhen, dan menunjukkan kepada Anda seluruh Shenzhen tanpa mengeluarkan uang sepeser pun!
- Dari makanan kenyang hingga makanan enak, dari tempat tinggal siput hingga Guangsha ... Sejarah evolusi makanan, pakaian, perumahan, dan transportasi orang Jiangyan selama 40 tahun
- [Terbaru] Peningkatan peringatan badai salju! Gelombang besar grup informasi seperti penutupan berkecepatan tinggi dan penundaan penerbangan ada di sini ~
- Jangan pernah menderita! Di desa tersembunyi di Hubei ini, dibutuhkan beberapa liku-liku untuk bisa melihat keindahannya!
- 8 tempat wisata yang harus dilihat di Shenzhen di Daya Bay, 5 di antaranya dianggap lewat, dan semuanya terlalu menakjubkan!